自从丑小鸭变成了美丽的天鹅后，就开始变得骄傲起来了，见谁就说谁丑。
一天，天鹅正在外面的草地上玩耍，看到不远处来了一条长得奇丑无比的毛毛虫，就大声地对它说：“你怎么长得这么丑啊！快快走开，我才不愿意和你一起玩呢！看看我，雪白的身子，多漂亮呀！”毛毛虫听了，非常难过，说：“我……我……总有一天会变成漂亮的蝴蝶。“
又过了些日子，天鹅看见了一只漂亮的蝴蝶，就说到：“你长得可真漂亮呀！我们一起去玩吧！”，蝴蝶一看原来那只骄傲的天鹅，它立刻就飞走了。
天鹅见没人理她，只好垂头丧气地回到天鹅湖，天鹅在天鹅湖旁边看见了一位美丽的仙女，天鹅便问到：“你是谁？怎么会来我这里？”，仙女二话不说，就把天鹅变回了原样。
骄傲的天鹅又变成了丑小鸭了。