传说中，在远古时期，原本天上只有一个太阳，但经过了长久的繁殖，由原来的一个变成十个，由于阳光太强，烤焦了各式各样的农作物，许多人们也因为气温太高而被活活烤死，令人民们苦不堪言。
这时，一位勇者后羿，在心里盘算着：“倘若我将太阳全都射下，岂不留芳百世？”于是，他便用箭，把太阳一一射下，待到余下最后一个太阳，国王突然把他的箭抢走，并说：“哼！怎么能让你一个人出风头？”国王准备要射下太阳时，一位名叫吴刚的樵夫正巧经过，心想：“如果国王连最后一个太阳都射杀了，我以后怎么砍树？怎么生活？不冷死才怪！”说完便马上上前阻止，可惜被国王不小心射杀了。王皇大帝知道后，非常同情吴刚，便将他送到月亮上，赐给他一棵永远砍不倒的树，让他砍个痛快。
国王误杀吴刚的事件，令百姓极为愤怒，而将国王逐出城外；但后羿却成了失业的勇者，整天无所事事。有一天早晨，他在家附近走走，突然一包药从天而降，仔细一瞧，竟是长生不老药！后羿兴奋地与老婆嫦娥商量，找个良辰吉日一同吃下它。但嫦娥却非常贪心，趁夜把所有的药吞进肚中。弹指间，身体突然飘了起来，不知不觉的，便飘上了月亮。
隔天，后羿起床后发现妻子失踪，当然急的如热锅上的蚂蚁，四处找村民询问妻子的下落。一位村民向他说：“我昨夜看见他飞到了天上，我以为是我在作梦，没料到竟然真的失踪了。”后羿听到后，非常的伤心，回到家后，在床上不知不觉的睡着了。
在他的梦境中，一位神仙扮成凡人，向兔子求食，但是兔子身边没有任何的食物，便说：“不如您就吃我的肉吧。”说完便一脚跳入火坑，被烧熟了。神仙望见大为感动，而将他的灵魂送往月亮，成为神仙驻月亮的代表之一。