在上集故事中，兔子输给了乌龟，很羞愧，心里很不甘心，它要重新挑战乌龟，于是它们展开了激烈的“战争”。
兔子请来了山羊和猴子作为裁判，为比赛当评委。比赛的规则是：谁先跑到家谁就赢。“砰”的一声，比赛开始了，兔子刚想踏出第一步的时候，乌龟就把露在外面的四肢和头颈缩进了硬壳里，然后说：“我到家了……”。兔子感觉上当了，连忙说：“不算数、不算数，我没注意到你的壳就是你的家，我们明天再来比一次。”
第二天，它们又相约到一起进行比赛。这次规则改成看谁最先跑到对面山上的一棵大树下。比赛一开始，兔子就像飞一样似的冲了出去，跑到半路时，兔子认为把乌龟甩开了，向后喊：“乌龟，你在哪里？”声音在群山中回荡，接着传来了“我在这儿”的回声。这些声音把兔子弄迷糊了，迷失了方向，结果比赛又输了。兔子到了终点后，问乌龟：“乌龟老弟，你怎么又跑到我前面了呢？”乌龟告诉它：原来乌龟先召集了亲戚和朋友，躲在路边的草丛中，当兔子问乌龟在哪里时，它们就一起说：“我在这儿”，让兔子迷失方向，自然就输了比赛。兔子听了很不服气，要求乌龟明天再比一次，乌龟同意了。
第三天，它们又碰面了。这次比赛还是看谁先跑到那棵大树下，但要求不准其它人帮忙。兔子心想：这次我不会再掉以轻心了。比赛一开始，兔子就象箭一样冲了出去，一路不敢停步休息，终于气喘吁吁地到达了终点，但是它发现乌龟再一次比自己早到，赢了比赛。兔子疑惑地问：“乌龟老弟，你这次又是怎么赢我的？”乌龟回答说：“兔子老哥，你就不能现代化一点吗？我是坐车来的。”
兔子这才恍然大悟。