从前，在一片大森林里，住着一只小狐狸和他的妈妈，他们在一起过着幸福的生活。
小狐狸一天一天长大了，小狐狸缠着妈妈要拜师学本领。既然拜师学艺，就要找名师，狐狸妈妈认真地考察后，决定去请狼师傅教她的孩子。这位狼师傅可了不得啦，他杀过许多匹马，从没有过失手。事情出乎意料地顺利，这位狼师傅爽快地答应了。
第二天早上，小狐狸早早地来到了狼师傅的家。狼师傅一本正经地对小狐狸说：“要想学真本领就得在战场操练。”狼师傅带着小狐狸悄悄地埋伏在一片小丛林里，过了好一会儿，听见一阵奔驰的马蹄声由远而近，小狐狸按捺不住冲了上去，被马踢了一下。狼师傅赶紧出动，他往马身上猛地一扑，死死地咬着马脖子不放，一匹健壮的马就这样被狼师傅活活地咬死了。小狐狸也学着狼师傅的样子扑了上去，可小狐狸不知道他咬住的是一匹死了的马。小狐狸以为自己学到了真本领，便兴冲冲地辞别狼师傅回家了，它把自己成功的喜讯告诉了妈妈，狐狸妈妈骄傲地说：“我们狐狸就是聪明!”
又一天清晨，小狐狸带着妈妈到狼师傅和小狐狸一起埋伏过的地方，像昨天那样伏在丛林里，静静地等待，等了好一会儿，马群又出现了，小狐狸得意地冲了上去，结果，被奔驰的骏马一脚踢飞了，死了。