在很久很久以前，人和动物和谐地生活在大森林里。在一个阳光明媚的日子里，森林里的磨坊主邀请了许多动物到他家做客，他还答应要给接受邀请的动物们丰厚的礼物。
一只狼接到邀请后便梳着光亮的皮毛，奔向磨坊主家，一路上他都想着磨坊主家那肥美的鲜肉。路上，他遇见了一个可爱的小孩儿。“早上好，小孩儿。”狼热情地和他打招呼。“早上好，狼先生，你是要去磨坊主家做客吗？”“是的，去磨坊主家做客。”“你还是不要去啊。冬天来了，你的皮那么厚那么温暖，他们一定是想把你的皮给扒下来做大衣的。”小孩儿好心地提醒狼，因为他昨天恰巧听到了磨坊主与家人的谈话。狼听他这样一说，站在原地想了一会儿，便转身回家了。
这时，又有一只火红的狐狸匆匆跑过。“你是要去磨坊主家吗？”小孩儿见状问道。“是的。磨坊主告诉我他家里喂了好多的鸡呢！”狐狸说着，口水都快流下来了。“你还是不要去，你一进门，小心他家的狗把你撕成碎片。”“哦，是的。这样的事情发生过。”狐狸忧心忡忡地说，他想了想也转身回家了。
不久，小孩儿又看到一头奶牛摇摇晃晃地在赶路，她头上还带了个花环。“你要去磨坊主家吗？”小孩儿问。“是的，请别打扰我，我快迟到了。”“你还是不要去，他们一旦尝过你的牛奶，一定会把你锁在圈里的。”奶牛轻蔑地看了看他，说：“我那么聪明，哪会给抓住。再说了，他还答应给我上等的青草呢！”说完，奶牛继续赶她的路。“唉！”小孩儿只能望着她的背影叹了口气。
没多久，又有一头黝黑矫健的骏马飞奔而过。“你要去磨坊主家吗？”小孩儿想拦住他。“是的，小孩儿。有什么问题吗？”“你还是不要去，他们会用绳索套住你，叫你为他们干活的。”马大笑，说：“任何绳索都套不住我。等我饱餐一顿后再回来和你玩！”说完，他扬了扬他那健壮的前腿，继续飞奔。
正如小孩儿说的那样，当奶牛踏入磨坊主家时，客人们便一拥而上，尝过牛奶后纷纷说好喝。奶牛正得意着，一个鼻环扣住了她的鼻子，她给拉进了圈里。而马呢？当他昂首挺胸地向人们展示英姿时，一根绳索将他套住，任凭马怎样挣扎也挣脱不了，他给关进了马厩。
去参加磨坊主宴会的鸡、鸭、鹅等许多动物都没有回来。奶牛和马也曾想过要逃离，无奈磨坊主看管得很严，磨坊主家的食物也实在太美味。渐渐地，他们习惯了通过付出体力来换取食物。
渐渐地，曾经的小孩儿变成了老头。天空依然晴朗，那些没有去磨坊主家的动物继续悠哉地在森林里生活着；而那些被诱惑了的动物们则永远失去了最宝贵的东西——自由。